במאמר הקרוב נציג את התבניות הגרפיות הנפוצות ביותר והחשובות ביותר למנתח הטכני המתחיל.

תחתית כפולה

תבנית תחתית כפולה מציינת תקופת מכירה, מה שגורם למחיר של נכס לרדת מתחת לרמת תמיכה. לאחר מכן הוא יעלה לרמה של התנגדות (קו האמצע), לפני שייפול שוב. לבסוף, המגמה תתהפך ותתחיל בתנועה כלפי מעלה ככל שהשוק יהיה שורי יותר.

תקרה כפולה

בדרך כלל, מחיר הנכס יחווה שיא, לפני שיחזור לרמת תמיכה (קו האמצע). לאחר מכן הוא יעלה שוב לפני שיחזור באופן קבו יותר נגד המגמה הרווחת. תבנית תקרה כפולה מסמלת תחילת מגמה שלילית.

ראש וכתפיים

ראש וכתפיים היא תבנית שבה נראה פסגה גדולה ושתי פסגות מעט יותר קטנות יותר משני צידיה. סוחרים מסתכלים על דפוסי ראש וכתפיים כדי לחזות היפוך שורי לדובי. השיא הראשון והשלישי יהיו קטנים יותר מהשני, אך כולם יחזרו לאותה רמה של תמיכה, המכונה גם ‘קו הצוואר’. לאחר שהשיא השלישי ירד לרמת התמיכה, סביר להניח שהוא יפרוץ למגמת ירידה דובית.

ספל עם ידית

תבנית הספל והידית היא תבנית המשך למגמה שורית המשמשת להראות תקופה של קצרה של שוק דובי לפני שהמגמה הכללית נמשכת סוף סוף בתנועה שורית כלפי מעלה.
לאחר החלק של העיגול של ה”ספל” בתבנית, מחיר הנכס ייכנס ככל הנראה למגמה שלילית קצרה, הידועה בכינוי “הידית”. הנכס בסופו של דבר יתהפך מהידית וימשיך במגמה השורית הכוללת.

דגלים

דפוסי דגלונים, או דגלים, נוצרים לאחר שנכס חווה תקופה של תנועה כלפי מעלה, ואחריו איחוד. ככלל, תחול עלייה משמעותית בשלבים המוקדמים של המגמה (בכניסה לתבנית), לפני שהיא תיכנס לסדרה של תנועות קטנות יותר כלפי מעלה ומטה.

The post תבניות גרפיות appeared first on Investock.

דוח רווח והפסד:

דוח רווח והפסד, מפרט את הכנסות והוצאות החברה לאורך תקופת הדוח. בראש הדוח, מוצג סך הההכנסות של החברה כתוצאה מהפעילות העסקית שלה. בהמשך הדוח, מופחתות הוצאות שונות שהתווספו לאורך התקופה, כגון הוצאות תפעוליות, הוצאות מימון ואחרות, עד ההגעה לשורה התחתונה – שורת הרווח הנקי של החברה.

דוח המאזן:

המאזן מציג את המצב הפיננסי של החברה ביום פרסום הדוחות. בצד אחד של הדוח מוצגים הנכסים, כולל את כלל המשאבים הנמצאים בידי החברה שיש להם ערך כספי חיובי, כגון מזומנים, השקעות בניירות ערך, מפעלים, בניינים, מכונות ועוד. בצד השני של הדוח מוצגים ההתחייבויות וההון העצמי של החברה. ההתחייבויות של החברה הן התחייבויות פיננסיות של החברה לספקים, לעובדים ולמשקיעים שלה. ההון העצמי של החברה מורכב מהון המניות של החברה, כספי המשקיעים, ויתרת המזומנים של החברה.

דוח תזרים המזומנים:

מטרת דוח תזרים המזומנים היא לתת מידע על השינויים במזומנים של החברה במהלך התקופה המדווחת. הדוח מציג מדוע היו שינויים, ואיך נעשו השינויים במזומנים בחברה. הדוח מציג את תזרימי המזומנים של החברה מפעילות שוטפת, פעילות השקעות, ופעילות מימון.

דוח על השינויים בהון העצמי:

הדוח מציג את השינויים בהון העצמי של החברה, כגון הון מניות חדש שהונפק במהלך התקופה, הדיבידנדים שחולקו וכדומה. דוח זה פחות רלוונטי להבנה וניתוח של הפעילות עסקית, לכן לא נתמקד בו, אבל תכירו שקיים דוח כזה.

The post סוגי דוחות כספיים appeared first on Investock.

רמות תמיכה

רמות תמיכה הן אזור בגרף (טווח מחירים מסויים) שבו קיימת התנגדות גדולה מצד הקונים לירידה של המחיר. זאת אומרת שאם המחיר של המניה יגיע לאזור רמת התמיכה, הוא יתקשה להמשיך לרדת למטה.

רמות התנגדות

הן בדיוק ההפך מרמות תמיכה. רמות התנגדות מקשות על מחיר המניה להמשיך לעלות, משום שכאשר מחיר המניה מגיע לאזור הזה, קיים לחץ מצד המוכרים למכור את המניה.

מציאת רמות תמיכה והתנגדות

לפי ההגדרה, קו תמיכה או התנגדות הן קווים שעוברים על לפחות 2 נקודות בגרף של המניה. זאת אומרת, אם תסתכלו על מחיר המניה, ותראו נקודות שבהן המחיר משנה כיוון בכל פעם מחדש, אלו הן רמות התמיכה וההתנגדות שלנו.

איך נעזר ברמות תמיכה והתנגדות במהלך המסחר?

כשנגיע להחלטה על מניה שאותה אנחנו רוצים לקנות, תמיד נרצה לקנות אותה במחיר הכי נמוך שאפשר. בעזרת רמות תמיכה והתנגדות נוכל לתזמן את הכניסה שלנו לפוזיציה במניה שנרצה, ולהשיג מחיר כניסה נוח יותר.
קודם כל נלך לגרף המניה, ונסמן רמות תמיכה והתנגדות שאנחנו מוצאים. משם נעקוב אחרי מחיר המניה. אם נראה שמחיר המניה נמצא קרוב לרמת תמיכה, נחכה לראות מה קורה איתו – ממשיך לרדת או שמתקן למעלה אל עבר רמת ההתנגדות? ולהפך, אם המחיר קרוב לרמת התנגדות, נחכה שירד חזרה לרמת התמיכה שלו, או לפריצה של רמת ההתנגדות.

The post רמות תמיכה והתנגדות appeared first on Investock.

לכל קרן נאמנות יש מדיניות השקעה שונה. זאת אומרת שכל קרן מחלקת את הנכסים שהיא מחזיקה בצורה שונה. למשל – קרן אחת שנכסיה מורכבים מ-80% מניות, ו-20% אגרות חוב.

הרווח מהשקעה בקרנות נאמנות מגיע משינוי במחיר הקרן, כמו בהשקעה במניות. את יחידות ההשתתפות בקרן ניתן למכור בבורסה בכל יום במהלך שעות המסחר.

יתרונות השקעה בקרן נאמנות

בשנים האחרונות השקעה בקרנות נאמנות הולכת וצוברת תאוצה. הנה כמה סיבות לכך:

• חשיפה בסיכון נמוך לשוק – תוכלו להיחשף לתעשייה או תחום מסויים שמעניין אתכם באמת סיכון נמוכה. זאת משום שמנהל הקרן אחראי לחלק את כספי המשתתפים בצורה שקולה ומקצועית.
• מגוון רחב של קרנות – תוכלו היום למצוא קרנות נאמנות כמעט בכל תחום שתרצו, וגם לפי איזו חלוקת נכסים שתרצו.
• נזילות – יחידות ההשתתפות בקרן נסחרות בבורסה במהלך היום, ולכן אין בעיה למכור או לקנות אותן.
• שימוש בידע מקצועי – מנהל הקרן אחראי להשיג לכם תשואה השווה לתשואה של הסקטור שהקרן מתמחה בו. מנהל הקרן הוא לרוב אדם בעל ניסיון יודע עשיר.
• דחיית מס – בחלק מקרנות הנאמנות שתמצאו ישנה הטבת מס. זאת אומרת שאת תשלום המס ידחו לכם עד למועד הפדיון של הקרן.

חסרונות השקעה בקרן נאמנות

לא קיימים הרבה חסרונות משמעותיים, ועל כן קרנות נאמנות מתאימות כמעט לכל משקיע. החסרונות שאנחנו רואים הם מועטים. החזקה בקרן נאמנות מצריכה תשלום דמי ניהול שנתיים לקרן – משום שאלו דמי ניהול נמוכים, זה לא כל כך משמעותי. חסרון נוסף הוא שנכסי הקרן מתפרסים על המון מניות, ואין לכם באמת את השליטה על איזה מניות הקרן מחזיקה. יכול להיות שהיא מחזיקה מניות של חברה שלדעתכם עומדת לפשוט רגל.

The post קרן נאמנות – הסבר appeared first on Investock.

בפוסט הנוכחי נציג לכם שיטה למציאת מניות פני (Penny Stocks) בעלות פוטנציאל צמיחה גבוהה לתקופה קצרה. השיטה שנציג לכם מתבססת על נתונים טכניים בלבד, לכן אנחנו ממליצים לכם לעשות ניתוח כמה שיותר מעמיק על המניות שתקבלו, מעבר לסינון של השיטה שלנו.

איך זה עובד

בשביל למצוא מניות בעלות פונטציאל צמיחה גבוה לתקופה קצרה, אנחנו נשתמש במסננת מניות של אתר Finviz. במסננה נכניס כמה פרמטרים טכניים שיסננו לנו את המניות שנרצה. שוב פעם אנחנו אומרים – אין להסתמך רק על הסינון, ויש לבצע ניתוח לחברות שיצאו בסינון, ולהחליט מי מהן הכי מתאימה להשקעה לדעתכם.

הקריטריונים לסינון

• מחיר עד 15$ – מניות בעלות מחיר נמוך נוטות להיות יותר תנודתיות.
• נפח מסחר יומי מעל 200K – בשביל להימנע מבעיות נזילות.
• מחיר המניה הנוכחי הוא מעל ממוצע נע 50 יום (באנגלית – SMA 50) – יסמן לנו שהמניה נמצאת מעל המחיר הממוצע שלה ב-50 ימים האחרונים. מסמל על מומנטום.
• מחיר המניה הנוכחי נמצא מעל ממוצע נע 200 יום (באנגלית – SMA 200) – כשהמחיר נמצא מעל ממוצע נע 200, זה סימן חזק לכך שהמניה נמצאת במגמה חיובית.
• נפח מסחר יחסי מעל 3 (Relative Volume) – זה סימן שנפח המסחר הנוכחי המניה הוא פי 3 ומעלה מהנפח הממוצע. מראה לנו שהמניה מושכת עניין.
• Float מתחת ל-50 מיליון – סך כל המניות שנסחרות בשוק. כשיש קצת מניות שנסחרות בשוק, נפח מסחר גבוהה יכול להזיז את המחיר בצורה קיצונית. (מתחת ל-50 מיליון זה קצת)

מתוך המניות שיצאו לכם בסינון, סדרו אותם לפי המחיר שלהן ולפי הנפח מסחר שלהן. המניות בעלות נפח המסחר הכי גבוה, בשילוב עם מחיר נמוך, הן אלו שהכי רלוונטיות לשיטה.

לחצו על הקישור הזה בשביל לקבל את הסינון נכון לתאריך הנוכחי.

The post איך לזהות פני סטוקס עם פוטנציאל appeared first on Investock.

הבורסה היא המקום בו נסחרים ניירות ערך ונכסים פיננסיים אחרים, בעיקר מניות. בבורסה נסחרות גם אגרות חוב, אופציות, קרנות סל ועוד כל מיני סוגים של מכשירי השקעה. בעבר, המסחר התבצע פיזית באולם המסחר שהיה נמצא בכל בורסה (למשל בבורסה בתל אביב ובניו יורק). היום המסחר כולו מתבצע בצורה מקוונת – מה שהפך את המסחר בבורסה להרבה יותר נגיש להמון אנשים.

?למה צריך בורסה

• בורסה מאפשרת לחברות לגייס כספים מהציבור וממשקיעים במקום לגייס מהבנקים.
• הבורסה היא אפיק השקעה נוסף עבור הציבור, שיכול לקבל תשואה על כספו שמושקע בבורסה מאשר על לקבל תשואה על כספו שיושב בפקדונות בבנק.
• כל חברה הנסחרת בבורסה מחוייבת לשקיפות מלאה למשקיעים שלה ולשאר הציבור – מה שמגביר את השקיפות של המגזר העסקי
• משיכת משקיעים זרים למדינה – בעזרת הבורסה כסף ממקורות מחוץ למדינה זורם פנימה, ומקדם את הכלכלה המקומית.

איך משקיעים בבורסה

השקעה בבורסה יכולה להעשות בכמה דרכים. הפשוטה שביניהם היא לתת את כספכם לבית השקעות גדול והוא ינהל לכם אותו. בית ההשקעות ישקיע את הכסף עבורכם בבורסה וישיג לכם תשואה שנתית מסויימת לפי המסלול שתבחרו. דרך נוספת להשקיע בבורסה היא להיות משקיעים עצמאיים. משקיעים עצמאיים הם משקיעים שבוחרים בעצמם במה להשקיע, מתי לקנות, מתי למכור, ומנתחים בעצמם את השוק. חשוב לציין כי משקיעים עצמאיים שיפעלו בצורה נכונה ושקולה, עשויים להשיג תשואות גבוהות מאוד משנה לשנה, הרבה יותר מאשר בתי ההשקעות המקצועיים. כדי להיות משקיעים עצמאיים עליכם למצוא ברוקר – תוכלו לראות את הרשימה כאן – שיבצע עבורכם את הפעולות בבורסה. ברוקר הוא חבר בורסה מורשה שיכול לבצע פעולות מול מחשבי הבורסה. אחרי שבחרתם ברוקר ופתחתם חשבון, השקיעו את הזמן שלכם בלמידה לעומק של עולם ההשקעות, ולאחר מכן התחילו להשקיע בצורה מחושבת ונכונה.

אין סכום כסף קטן מדי להשקעה. כל סכום הוא טוב – ככל שתתחילו יותר מוקדם כך תרוויחו יותר לטווח הרחוק. אל תחכו שיהיה לכם סכום מסויים בשביל להתחיל להשקיע, השקיעו את מה שיש לכם כבר עכשיו, ותוסיפו על הסכום הזאת בכל חודש עוד קצת.

The post מהי הבורסה appeared first on Investock.

אמרנו שלכל מניה יש שווי כספי מסויים. זאת אומרת ששווי השוק של חברה מסויימת שווה למספר המניות שלה כפול השווי הכספי של כל מניה. ניקח חברה דמיונית לדוגמא: למפעל רהיטים יש 100 מניות. כל מניה שווה 5000 שקל. מכאן שהמפעל שווה חצי מיליון שקל – 100 מניות כפול 5000 שקל למניה. תוצאת החישוב של מספר המניות כפול שווי כל מניה נקרא שווי שוק.

הנפקת מניות

הנפקת מניות זה התהליך של מכירת מניות של חברה ציבורית (או חברה פרטית שהופכת להיות ציבורית) לציבור הרחב. מניות מונפקות כשחברה מחליטה לגייס כסף מהציבור. החברה זקוקה לכסף כדי להתרחב ולהצליח יותר. לכן היא פונה לבורסה ומנפיקה מניות. הציבור יכול לרכוש את המניות הללו ולספק בכך לחברה את הכסף הדרוש לה, תוך כדי שהרוכשים מאמינים שערך המניה יעלה, ובעתיד ימכרו אותה במחיר גבוה יותר מהמחיר שבו קנו אותה.

איך מרוויחים ממניות

הרווח ממניות מגיע משינוי במחיר המניה לאורך התקופה שבה המניה הוחזקה אצל אותו אדם. לדוגמא, אם מישהו רכש 10 מניות של חברה מסויימת במחיר של 200 שקלים למניה, וכעבור שנה כשמחיר המניה בשוק היה 300 שקלים הוא מכר את המניות שלו – אזי הוא הרוויח 1000 שקלים או 50% תשואה. הוא קנה במחיר כולל של 2000 שקלים ומכר במחיר כולל של 3000 שקלים.

כמו שאמרנו , מחיר המניה משתנה בהתאם לביקוש והיצע עבור אותה מניה בשוק המניות. אם יותר אנשים ירצו לקנות את המניה (ביקוש גבוה), מחיר המניה יעלה. ולהפך, אם יותר אנשים ירצו למכור את המניה (היצע גבוה), מחיר המניה ירד. בפועל מחיר המניה מושפע מכל מיני דברים, למשל: חדשות רעות/טובות על החברה, מצב השוק, אינפלציה, המלצות אנליסטים ועוד המון דברים – לכן חשוב להיות מאוד מחושבים ושקולים לפני שרצים לקנות מניות.

חשוב לזכור! השקעה במניות כרוכה בסיכון כספי רב, לכן רצוי להכיר את שוק ההון לפני שמתחילים להשקיע במניות ולצפות לרווחים. במיוחד בשביל זה הכנו עבורכם המון מדריכים למשקיעים שיעזרו לכם לבחור את המניות המנצחות!

The post מהן מניות appeared first on Investock.

פני סטוקס הן מניות של חברות עם שווי שוק נמוך בדרך כלל, חברות בעלות שווי שוק של עד 100 מיליון דולר. החברות הללו הן חברות שנסתרות מעיני המשקיעים הגדולים ומעיני האנליסטים. רוב המסחר במניות הללו מתבצע על ידי משקיעים פרטיים ומשקיעים שמשתמשים באלגוריתמים למסחר. לכן בחלק מהמניות הללו קיים נפח מסחר גבוה מאוד, ובחלקם כמעט ואין מסחר. בנוסף, חלק גדול מהמניות הללו לא נסחרות בבורסאות הגדולות, אלא בבורסאות OTC, Over The Counter. אלו בורסאות שבהן הקונה רוכש ישירות מהמוכר את המניות, ללא גורם שלישי כמו ברוקר.

בגלל התנודתיות הגבוהה במניות הללו ומחירן הנמוך, הן מושכות המון משקיעים תמימים שמסתנוורים מהתשואות המטורפות שהמניות האלו עושות בתקופות קצרות של כמה ימים. המשקיעים הללו לרוב מוצאים את עצמם תשואות שליליות של עשרות אחוזים, וללא קונה למניות שלהם. לכן חשוב לדעת לבחור את המניות הנכונות וללמוד את התחום לפני שמתחילים להשקיע.

הסיכון

מניות פני סטוקס שייכות לחברות קטנות יחסית, שאין עליהם הרבה מידע באינטרנט. לכן קשה להעריך את מצבה הפנימי של החברה ביחס לחברות אחרות. בנוסף, התנודתיות הגבוהה של המניות הללו היא לשני הכיוונים, גם למעלה וגם למטה – לכן כמו שאפשר להרוויח מהר, אפשר גם להפסיד מהר. פרט מאוד חשוב הוא שמניות פני שנסחרות בבורסאות OTC לא מחוייבות לעמוד בכל מיני תקנות רגולטוריות שקיימות בבורסאות העיקריות. עוד נתון מעניין הוא שבמניות פני עם נפח מסחר נמוך יכול להיווצר מרווח גדול בין המחיר שמשקיע מוכן לשלם על המניה (ASK) לעומת מחיר המניה בפועל.

הסיכוי

למי שיודע לעשות את זה נכון, פני סטוקס מאפשרות לגרוף רווחים עצומים בפרקי זמן קצרים. המון משקיעים וסוחרים בשוק ההון משתמשים בפני סטוקס בשביל להגדיל את תיק ההשקעות שלהן לסכומים גדולים ומהר ללא מינוף. פוטנציאל הרווח במניות פני הוא עצום לעומת מסחר במניות רגילות. אם ראיתם את הסרט “הזאב מוול סטריט” אולי תבינו על מה אנחנו מדברים פה.

The post מהן מניות פני – Penny stocks appeared first on Investock.